Das erste Kompakt-SUV des schwedischen Premium-Automobilherstellers wird seit April 2019 im chinesischen Luqiao produziert. Das Mehrmarken-Werk, das zur Zhejiang Geely Holding gehört und von der Volvo Car Group betrieben wird, fertigt die kompakten Modelle für den dortigen Markt. Die lokale Produktion ist eine Reaktion auf die weltweit grosse Nachfrage nach dem neuen Volvo XC40, dessen Fertigungskapazitäten bereits sukzessive erhöht worden sind.

Die Werke in Luqiao und Gent sind für Fahrzeuge auf CMA-Plattform vorgesehen, während im schwedischen Torslanda, an den beiden chinesischen Standorten Chengdu und Daqing sowie im US-amerikanischen Ridgeville (South Carolina) die grösseren Modelle auf Basis der skalierbaren Produkt-Architektur (SPA) vom Band laufen.